华为如何成为理想的心腹大患?

华为如何成为理想的心腹大患？

国庆假期前，理想组织了秋季战略会议。除了自己的高层，王兴、陆奇等大咖也被邀请参加。

在为期四天的战略会议上，我们理想地讨论了许多关于未来的问题：是否出海&何时出海，如何花费账户上超过700亿的现金流，以及我们可以从竞争对手那里学到什么经验。最重要的策略之一是致力于智能驾驶，特别是避免华为的边缘。

众所周知，李翔一直非常重视智能驾驶技术。早在2021年，他就在一封内部电子邮件中提出了两个战略目标：到2025年，他获得了20%的市场份额，成为中国第一家智能电动汽车企业。前一个目标可以看到希望。不幸的是，理想智能驾驶的实力远低于其批量生产能力和产品研发速度，这在许多新的汽车制造力量中有点平庸。

横向比较，理想比华为、小鹏、威来等竞争对手差？是什么造成了这种差距？在避开华为锋芒的前提下，理想能找到弯道超车的机会吗？

(图片来自理想官方微博)

智能驾驶已经成为理想的最后一个短板，产能出众，利润爆表。

据报道，李翔在战略会议上营造了一种严肃而紧张的氛围，他的态度远不放松。特别是在谈到竞争形势时，李翔希望公司的所有高管都能关注它，并对华为感到紧张。在之前的理想计划中，比亚迪和特斯拉是顶级竞争对手，现在这个名字已经成为华为——一家坚决不制造汽车的科技公司。

李翔的态度或多或少令人惊讶。毕竟，如果你想说焦虑，就不能轮到理想了——横向比较小鹏、威来、零跑等同行。理想的交付量、收入和利润是主导风骚，汽车制造新力量的老板坐稳了。

让我们从交付量开始。理想情况下，9月份共交付36060辆新车，同比飙升212.7%，也创下单月新高。虽然小鹏和威来的交付量也有所提高，但只有15310辆和15641辆，肉眼可见差距。从增长率来看，理想情况下，今年前三个季度将上升，第三季度同比增长率高达296.3%，与其他两位老敌人不在同一水平。

从财务数据来看，理想优势更加明显。今年第二季度，归属于母亲的理想净利润高达23.1亿元，上半年的利润几乎填补了前三个财年的亏损。与自行车利润和毛利率相比，理想情况是杀死比亚迪和超车特斯拉：第二季度理想自行车收入32.32万元，自行车净利润2.67万元，汽车销售毛利率21%，特斯拉同期自行车毛利率18.65%。

如果很难挑剔，理想的自行车收入在第二季度略有下降，这与席卷全球的价格战有很大关系。在这种不利情况下提高利润的秘诀在于四个字：大量的管道和饱腹感。稳定的生产能力和高效的模型迭代将理想的生产和销售水平提升到另一个水平。

在过去的一年里，理想做了很多工作来提高生产能力，包括加强供应链管理、升级原生产线和扩建工厂。常州智能制造基地作为理想供应链和生产线的大本营，动作频繁。新一轮生产线改造刚刚在本月初完成，预计下季度交货量将超过4万辆。

李翔曾在社交媒体上透露，常州智能制造基地的双班生产线运行顺利，预计到第四季度，所有生产线将从单班转向双班生产线。主要供应商也响应了理想的需求，提前准备货物，主动将工厂转移到常州，以提高物流限制。去年8月在常州建设的理想零部件工业园区将聚集更多的供应商，在未来几天发挥物流保障的作用。

既然形势很好，为什么华为会让理想如此紧张？

关键在于智能驾驶。

多年来，理想的能源都集中在提高生产能力和车型迭代上，这确实取得了良好的效果。但是，性能的理想是如何在智能驾驶的赛道上跌撞撞呢？

严格控制成本是一把双刃剑，投资不足拖慢理想智能驾驶的步伐

智能驾驶技术的理想发展低于预期，这在业内是公认的事实。

“蔚小理”初代三巨头中，小鹏在智能驾驶的道路上走得最远、最坚决，自主研发实力和车型智能水平均领先于另外两个竞争对手。今年推出的XNGP智能辅助驾驶系统被很多车迷视为L2系统的天花板，其性能和口碑有目共睹。今年推出的XNGP智能辅助驾驶系统被许多车迷视为L2系统的天花板，其性能和声誉有目共睹。例如，小鹏XNGP是中国唯一一家在城市道路条件下实现全过程自动跟踪、变道、超车和调速的公司。

更重要的是，小鹏一直坚持整个栈的自主研发路线。除了传感器、毫米波雷达和其他组件外，大多数核心技术都掌握在自己手中，特别是在软件系统方面。目前，小鹏也是“魏小理”三大巨头中出口技术最多的汽车公司，与大众等巨头合作，表明同行对其智能驾驶技术的认可。

(图片来自小鹏官网)

威来智能驾驶的势头不如小鹏强大，但也有自己的优势。自ES8以来，威来新车的智能水平逐渐提高，自动识别、自适应巡航和自识别制动的稳定性是最大的亮点。到2023年的新ES8，NOP 全面启动领航辅助功能，驾驶员可激活NOMI Pilot导航功能，由系统自动识别变道。

至于被理想视为最大竞争对手的华为，最好是全面的。软件端鸿蒙系统、GOD通用障碍物检测网络、RCR道路拓扑推理网络相互配合，高级智能驾驶辅助系统已经从 ADS1.0升级至2.0；硬件端有各种配置，很多细分技术领域都压倒了小鹏；华为升腾的AI芯片算力在国内无人能及。

华为终端BG CEO、智能汽车解决方案首席执行官余承东在介绍M7时透露，华为ADS2.0激光雷达解决方案记忆停车功能可以绘制停车地图，因为只能记住小鹏的轨迹，但也减少了3侧激光雷达和3毫米波雷达，成本下降了一半以上。高级智能驾驶系统不依赖于高精度地图，而是走在特斯拉面前。

另一方面，技术一直是一个敏感的词。

李翔本人在依靠理想的ONE车型时，因为增程技术被许多同行嘲笑，不止一次公开回应。在今年6月组织的第一个家庭技术日上，理想发布的一系列技术成果仍然不能满足所有人。例如，小鹏XNGP的NOA辅助驾驶系统直到6月才开始在北京和上海进行内部测试，落后于前者不止一个位置。

有趣的是，2021年，李翔在微博上发表了自己的豪言，理想的智能驾驶技术可以在2022年达到与华为和特斯拉的积极竞争水平。两年后，理想的后者定位从积极的竞争转变为避免其边缘。这条微博已经被隐藏起来了，前后态度的转变不可避免地令人遗憾。

错过这两年的理想智能驾驶发生了什么？

背后的原理其实很简单:鱼和熊掌不能兼得。

理想的收入和利润率明显领先于蔚来和小鹏。除了依靠生产和营销规模外，最终的成本控制也应该得到记忆。在过去的两年里，理想不仅将营销成本率降低到10%以下，而且研发成本的比例也继续下降，从近20%的峰值下降到约10%。

相比之下，仍在亏损的小鹏和威来的研发比例仍然很高。前者研发费用率从2021年19.5%上升至今年第二季度约26%，第二季度研发投资达到13.7亿元，同比增长8.1%和5.5%；第二季度研发支出为33.4亿元，占收入的38%，连续三个季度已超过30亿元。

投资决定产出，这是一个非常简单的事实。在研发上花费大量资金，收紧银根，专注于提高产能，这两种方式可能很难区分是非。毕竟，理想会害怕对手的智能驾驶水平，小鹏、威莱看着理想的产能，利润也会留下嫉妒的眼泪。

要产能和利润，还是先进的技术，可能只是一个顺序的问题。要想成为造车新势力的老板，两者缺一不可——这意味着理想必须啃下智能驾驶的硬骨头。

避开华为锋芒，理想弯道超车有胜算？

被视为最大强敌的华为，在理想暗中发力的同时，也没有闲着。

华为坚称不会亲自制造汽车，但不会影响其技术输出。除了越来越多的合作品牌和车型外，销量和声誉也继续流行。

10月6日，余承东透露，M7单日约7000辆，首次销售约5万辆。10月10日，有消息称，梅赛德斯-奔驰预计将与华为达成合作协议，梅赛德斯-奔驰S级车型将配备鸿蒙汽车系统。

尽管最后一条消息很快被驳斥，但华为在汽车行业的受欢迎程度和影响力是显而易见的，越来越多的汽车公司开始将其视为潜在的合作伙伴。国泰君安在最近的一份研究报告中指出，华为的智能模型选择公式已进入爆发期。在华为技术和渠道的支持下，智能品牌和合作新车型的销量预计将继续增长。

(图片来自问界官网)

理想中最可怕的是华为智能选择模式对传统汽车公司的转型——这将大大提高后者的智能驾驶水平，削弱新汽车制造力量的优势。据说新能源汽车上半年是电动、电池寿命，下半年是智能，华为等于抓住了整个行业的生命之门，汽车制造新力量的自然压力翻了一番，特别是智能驾驶技术不是理想的优势。

及时发现问题，然后解决问题。幸运的是，有很多理想的时间和操作空间。

一方面，理想有足够的弹药。第二季度财务报告显示，理想经营现金流净额和自由现金流分别高达11.1亿元和96.2亿元，甚至超过了著名俱乐部省钱的比亚迪。在秋季战略会议上，李翔透露，该公司可以使用高达700亿元的账面资金，这也给了它投资研发的信心。

另一方面，L2及以上级别的高级智能驾驶技术和渗透率尚未触及天花板，特别是在软件端的智能感知、道路端的城市智能驾驶场景、道路协调等环节。数据显示，截至去年年底，新乘用车L2级智能辅助驾驶软件的渗透率仅为35%左右，仍有大量潜在的开发空间。

据李翔介绍，要避开华为的锋芒，无非是绕过华为的长处，在华为的薄弱环节寻找突破。

正如上面提到的，华为的软件算法，ADS2.0硬件方案非常成熟。此外，华为和小鹏一样，坚持全栈自主研发，拥有自己的计算能力平台和数据分析系统。他们几乎是六边形士兵。要找到弱点并不容易。

理想中唯一的突破可能是性价比和生产效率。

没有一种模式是完美的。华为的智能驾驶技术非常强大和全面，但它也带来了高昂的定价和漫长的生产和供应周期。不难理解为什么余承东在M7大定数据恢复后如此兴奋，甚至表达了“起死回生”的感觉——毕竟，华为之前的智能合作汽车公司和车型的交付能力并不令人满意。

现在看来，完全超越华为的理想是不现实的。但如果你能提出一个比华为更具成本效益、组装更高效的解决方案，它并不缺乏竞争力。账户上有700亿现金的理想，仍有很大的运营空间。

本文图片来自123RF正版图库

来源：雷科技