马斯克发言:特斯拉的市值将超过苹果+沙特阿美的总和

　　它只是一家普通的汽车公司。

　　华商战略 熊剑辉

　　10月20日，马斯克在特斯拉第三季度报告中发言：特斯拉的市值将超过苹果+沙特阿美的总和。

　　2022年底，这种疯狂flag，每天离破灭更近一步。

　　【特斯拉大麻烦】

　　在大洋彼岸，席卷特斯拉的风暴正在上演。

　　美东时间12月27日，特斯拉股价大幅下跌11.41%，收盘109.1美元，创两年来新低。截至新闻发布，特斯拉收盘123.18美元，市值3889.72亿美元(约26830亿人民币)，不到苹果市值的1/5。

　　一年前，特斯拉的股价仍然屹立在414.5美元的山顶，就像新能源宇宙之王被世界崇拜一样。但13个月后，特斯拉暴跌70%，蒸发了9200亿美元（约63460亿元）的市值。

　　这么多钱，能救三个许老板。

　　自由落体的暴跌使特斯拉成为2022年美国股市表现最差的公司之一，也使马斯克成为人类历史上第一个资产缩水2000亿美元的超级富豪。但大幅下跌的原因不同。

　　特斯拉计划因市场需求不足而减产。

　　其中，最确凿的消息是，特斯拉上海工厂明年1月将春节假期延长的谣言。但特斯拉很快回应说，工厂一切正常，减产谣言不真实。

　　但这并不重要，因为特斯拉二手车的价格在美国已经崩溃。

　　2021年，特斯拉二手车在美国堪比期货。由于新车短缺，现货二手车比无法到达的新车更贵。

　　很快，车主发现了炒车的赚钱方式:车到了马上转手就能赚差价，于是马上下订单等新车。

　　但2022年，好日子结束了。

　　随着特斯拉产能的增加，新车不必等待，投机者撤退，二手车崩溃，导致新车滞销，降价……

　　由此形成向下俯冲的死亡螺旋。

　　二手车泡沫破裂，特斯拉开始恐慌。

　　在北美，特斯拉直接给予7500美元的强力折扣，希望以年终促销推动新车交付。

　　即便如此，马斯克在年初设定了150万辆的产销目标，仍然很有可能无法完成。

　　而马斯克本人不靠谱的表现，也让特斯拉开启了速降模式。

　　2022年，为了收购社交媒体推特，马斯克在特斯拉疯狂套现230亿美元，从钢铁侠变成了砸盘侠。

　　收购推特后，马斯克先是血洗团队，疯狂裁员，然后倡导996，推视频、支付等新功能，混淆了推特。

　　马斯克成功地吓跑了大量吓跑了大量的广告商，也让高盛、德意志银行和其他投资银行降低了特斯拉的评级，减少了股票。

　　招商银行国际最新报告显示，12月1日至25日，特斯拉中国日均销量同比下降28%；其最大竞争对手比亚迪的日均销量飙升93%。

　　特斯拉正遭遇一场大危机。

　　【老革命新反击】

　　危机不是一天造成的。

　　2020年，特斯拉在美国电动汽车的市场份额仍高达79%，拿着望远镜找不到对手；但2022年10月，当马斯克拿着洗手盆走进推特总部时，比例降至65%。

　　在失去城市和土地的背后，传统汽车巨头正在挑战特斯拉。

　　其中，福特堪称老革命中的急先锋。

　　2021年5月，福特正式提出雄心勃勃的福特+计划，即2025年前，将在电动汽车领域投入300亿美元，使电动汽车年产能达到60万辆；2030年前再投入100-200亿美元，使电动汽车销量占全国的一半。

　　为了实现目标，福特毫不犹豫地断臂，停止了福克斯、蒙迪欧、金牛座等旧车的生产，并迅速推出了纯电动汽车SUV Mustang Mach－E、纯电皮卡F－150 Lightning、电动货车E－Transit等多款电动新车。

　　这种大胆的战略，迅速显示出力量。

　　2022年12月，福特Mustang Mach－E电动汽车达到了累计量产15万辆的里程碑。而这款纯电动汽车SUV，2021年，它还在美国电动汽车市场上获得亚军，仅次于特斯拉Model Y。

　　纯电纯电皮卡F－150 Lightning也成了爆款，预售量高达20万辆。福特曾暂停新车预订，因为订单量太大。

　　如此强劲的需求也促使福特邀请宁德时代，LG新能源、SK On三大电池供应商联盟提前锁定60GWh动力电池产能超强。

　　福特攻城略地，但德国公众却充当沉默杀手。

　　2022年10月，欧洲汽车市场风云突变，特斯拉销量暴跌，Model Y、Model 分别跌至第15名和第16名。

　　是德国大众的纯电车踩着特斯拉的尸骨登上了冠军和亚军ID．4、ID．3。

　　危险的是，10月份欧洲新车销量冠军也是大众燃油车高尔夫；9月份的销售冠军特斯拉Model Y，直接被踢出50人。

　　在新能源汽车市场屠场屠杀，一边在燃油汽车领域占据榜首。

　　大众双杠开花的终极武器是其无与伦比的汽车平台。

　　2019年，大众启用MEB纯电动车型平台迅速吸引了福特、奥迪、斯柯达等众多大品牌。

　　以巨头福特为例。2022年底，福特想在欧洲市场推出新的电动汽车，但却赢得了大众汽车MEB为了快速发展，节约成本，抢占市场，直接使用平台。

　　即使是新车和大众ID福特也不在乎成为近亲。

　　大众一边淘金一边卖水。MEB平台不够吗？大众继续开发下一代纯电动、智联网和高可扩展性SSP平台，好替代MEB。

　　这意味着未来大众、奥迪、宾利、保时捷等大型电动汽车很可能来自同一汽车平台。

　　天下武功只快不破，只有这一招，特斯拉在欧美已经。

　　【中国军团正在崛起】

　　如果说特斯拉在欧美还能打一战，那么在中国，几乎被群雄围殴。

　　对标Model 三、极氪001、蔚来ET5、哪吒S、深蓝S03.比亚迪海豹和欧拉闪电猫被包围；标杆；Model Y，有阿维塔11，小鹏G9、问界M5 EV构成威胁。

　　在这背后，有一群残忍的人，包括第一年要翻特斯拉的余承东、一年出货1000万辆的雷军、炮轰马斯克不懂自动驾驶的李斌……

　　在这样的环境下，特斯拉放慢了创新的步伐。

　　像Model 三是六年前的老款；Model Y，三年前的新产品。

　　产品迭代速度不是检验创新的唯一标准，但没有迭代，也没有创新的事实，而是直接Model 销量暴跌。

　　2022年1月－11月，Model 累计销量为11.1万辆，与2021年28.4万辆相比，几乎减半。

　　好在Model Y依然可圈可点。

　　2022年1－11月，Model Y累计销量为28.59万辆，比2021年19.8万辆增长44%。11月，乘用车销量排名第一，月销量6.9万辆。

　　但Model Y以疯狂降价换来的销量。

　　10月24日，特斯拉中国正式宣布Model 3、Model Y全系列降价。Model 3降1.4万-1.8万，26.59万元起；Model Y从2万元到3.7万元，从28.89万元开始。

　　12月，特斯拉在12月31日之前又推出了6000元年底补贴。

　　价格一降，使得Model 3和Model Y差价不大，让Model Y销量一时光鲜。

　　此外，Model Y特斯拉暂时未大规模交付，特斯拉暂时喘息。

　　但这种情况不会持续太久。

　　2023年，配备华为自动驾驶的阿维塔11、鸿蒙驾驶舱问界M5.拥有超快充和城市NGP的小鹏G9开始大规模增产，Model Y恐怕衰败是不可避免的。

　　最重要的是，最可怕的对手比亚迪出现在特斯拉。

　　根据中国新能源汽车制造商2022年1月至11月的销量TOP三是比亚迪、上汽通用五菱、特斯拉，销量分别为157.63万辆、40.33万辆、39.78万辆，同比增长分别为220.9%、7.1%、59%，市场份额分别为31.3%、8%、7.9%。

　　无论是销量还是增速，比亚迪都在碾压特斯拉。

　　与特斯拉的大卖不同，比亚迪的王朝、海洋、腾势系列官方指导价在11月底普遍上涨2000-6000元，仍供不应求。

　　之所以敢于逆向操作，是因为比亚迪超强的技术实力。

　　比亚迪作为世界上最早开发新能源汽车的企业之一，基本实现了电池、电机、电气控制、汽车级芯片等全产业链核心技术的独立可控。

　　比亚迪的刀片电池除了能量密度高、里程长外，还通过了严格的针刺试验。

　　长期被欧美日企业垄断的核心部件IGBT芯片，也被比亚迪了芯片。比亚迪于2018年发布IGBT 4.0芯片在芯片损耗、电流输出等核心指标方面到世界领先水平。

　　DM－i超级混合动力技术是比亚迪的看家能力。这种以电为主、以油为辅的混合动力结构彻底解决了人们对新能源汽车里程的焦虑。

　　以“宋”PLUS DM－i比如满油满电续航里程高达1200公里，亏电油耗只有3.65升/100公里，但价格在15万元左右。

　　这些适合用户的强大特点直接让比亚迪爆炸。

　　一年前，马斯克说:特斯拉最大的竞争对手将来自中国。一年后，一句话变成了预言。

　　特斯拉，没有苹果的生命

　　特斯拉一边跌落神坛，一边有人大肆抄底。

　　数据显示，随着特斯拉股价的大幅下跌，越来越多的散户投资者蜂拥而至，净买入量从2021年的29.4亿美元飙升至154.1亿美元。因此，特斯拉成为了散户概念股之王。

　　其中，韩国散户投资者最疯狂，包括卖房砸老本的狂热者。截至2022年8月，韩国散户投资者1.6%的股票，成为特斯拉的第七大股东。

　　但是马斯克人间清醒。

　　2022年12月12日至14日，马斯克再次卖出2200万股，套现35.8亿美元(约251亿人民币)。

　　一些华尔街分析师认为，特斯拉本质上不是一个家庭科技公司不应享受科技公司的溢价。目前，它只是一家普通的汽车公司，其生产能力超过了销售能力。

　　因此，有些人悲观地认为，特斯拉的股价可能会继续下跌到23美元。

　　特斯拉很难成为市场上的第二个苹果。

　　从行业角度来看，对电动汽车和智能手机的需求完全不同。每个人都需要手机，两三年换；但不是每个人都会买车，因为买车的成本很高，换车周期长达5-10年，所以人们会更加谨慎。

　　从技术上讲，苹果通过颠覆性技术为智能手机创造了大量的应用场景和实际需求；然而，特斯拉的自动驾驶缺陷太多，不是颠覆性技术，只解决了大量替代方案的旅行需求。

　　在竞争方面，苹果拥有强大的用户粘性和竞争壁垒，具有明显的优势；然而，特斯拉有许多竞争对手，新的汽车制造力量和传统汽车公司蜂拥而至，更新迭代非常快，这使得特斯拉疲惫不堪。

　　从安全的角度来看，苹果的门事件不断，但不致命，用户忠诚度高；但特斯拉安全事故、驾驶失控、刹车故障、车辆火灾，导致权利保护事件吓跑了许多潜在消费者。

　　2022年12月1日，国家市场监督管理总局发布最新消息：特斯拉实施年内最大规模召回，涉及43.5万辆Model 3、Model Y。

　　这进一步打击了人们购买特斯拉的欲望。

　　因此，尽管特斯拉曾经引领了新能源汽车的发展趋势，但很难确定它将成为行业的领导者，更不用说苹果了。

　　这是特斯拉神话破灭的深层逻辑。

　　2022年10月，马斯克预测特斯拉将迎来史诗般的年终（epic end of year）”。

　　只是在这个百年没有大变化的时刻，马斯克可能只猜到了开头，却猜不到最后的结局。

　　——END——

　　欢迎关注【华商战略】，了解风云人物，阅读战略传奇。

　　禁止擅自转载版权所有权

　　有些图片来自网络

　　涉及侵权的，请联系删除