思科琦原财务报表2019年净利润1042

4月24日，根据深圳证券交易所披露的信息，上海思科奇智能设备科技有限公司(以下简称“思客琦”）审核状态再次更新，并于2023年4月24日进入“已发出审核中心意见落实函”阶段。

据贝多财经报道，思科琦于2022年6月29日在深圳证券交易所提交招股说明书，准备在创业板上市。在这次冲刺上市中，思科琦计划筹集约5.66亿元，中信证券是其发起人。今年3月28日，思科琦第三次更新招股说明书（申报）。

根据天眼查信息，思科琦成立于2012年1月，前身为上海思科琦自动化工程有限公司。目前，公司注册资本6517.8万元，法定代表人为傅文辉，股东包括傅文辉、复翔资本、陈道资本等。

1、调整2019年利润，询问业绩真实性

值得一提的是，思科琦修改了公司2019年的财务数据。深圳证券交易所在第二轮审计询价函中指出，思科琦原财务报表2019年净利润为1042.59万元，但营业收入在申报财务报表中减少2210.45万元，净利润调整为亏损750.53万元。

对此，深圳证券交易所要求思科琪说明2019年财务数据调整涉及的主要项目和客户，调整原因及调整后的收入确认时间(准确到月)、对报告期各期业绩的具体影响，并逐项说明原财务报表与申报财务报表差异的具体原因和会计处理情况。

同时，上述调整是否符合《企业会计准则》的规定，是否表明思科琪会计基础薄弱、财务体系不完善、内部控制缺陷。此外，深圳证券交易所还要求思科琪解释2020年业绩的真实性，以及是否存在利润调整行为。

思客琦在回复时说，“报告期内，2021年原报表与申报表无差异。2020年是当年新收入标准的实施，导致信用减值损失和资产减值损失增减142.97万元，其他科目无差异。”

思科齐表示，在收入、成本、费用、资产、负债科目差异调整后，申报财务报表与原始报表引起了公司管理层的高度重视，重新梳理并进一步完善了各项内部控制制度，组织财务部人员加强内部控制学习，加强内部控制制度的实施。

根据招股说明书，思科齐是一家专业从事智能设备研发、生产和销售的企业。思科齐在招股说明书中表示，公司专注于智能制造领域关键技术的研发和创新，致力于为客户提供以智能设备为核心的智能制造整体解决方案。

据报道，思科齐的产品涵盖了锂电池制造过程，如电池组装、模块成型、PACK包装、电池回收和拆卸。思科齐在招股说明书中表示，公司与宁德时代、中国创新航空、亿威锂能源、瑞浦能源等锂电池企业以及吉利、上汽、零运营等新能源汽车品牌建立了长期稳定的合作。

思科琦在招股说明书中援引GGII研究数据显示，该公司在2019年锂电池模块PACK设备市场份额行业排名第五。2021年，思科琦锂电池模块PACK设备业务规模进一步增长，市场份额进一步提升至行业第二。

二、业绩快速增长，收入极其依赖宁德时代

根据思科琦2023年3月28日的招股说明书(申报稿)，思科琦补充披露了截至2022年12月31日的财务数据等信息。2020年、2021年、2022年，思科琦的收入分别为2.75亿元、8.59亿元和11.45亿元，年复合增长率为103.88%，业绩快速增长。

2020年、2021年、2022年，思科琦的净利润分别为1007.93万元、6930.01万元和9129.98万元，扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为1103.44万元、6362.52万元和8495.50万元。

值得一提的是，思科琦的毛利率总体呈下降趋势，盈利能力有所下降。报告期内，公司综合毛利率分别为23.72%、19.04%和19.46%。思科琦在招股说明书中表示，主要受下游行业需求变化、市场竞争加剧、公司产品结构变化等因素影响。

根据收入类型，思科琪的收入主要包括新能源智能设备、其他行业的智能设备和工业数字软件和服务。其中，新能源智能设备业务贡献的收入分别为2.19亿元、8.14亿元和9.86亿元，占主营业务收入的79.59%、94.81%和86.12%。

贝多金融发现，宁德时代是思科琦的最大客户。2020年、2021年、2022年，宁德时代的销售收入分别为1.19亿元、5.64亿元和6.23亿元，占总销售额的43.31%、65.71%和54.39%。

思科琦在招股说明书中表示，自2020年以来，宁德时代对公司自动化工作站的激光工作站、配套设备及配件中的机器人进行了集中采购，采购量较大。此外，中创新航、瑞浦能源、零跑等三家公司也进入了思科琦的前五大客户行列，亿威锂于2022年成为前五大客户。

思客琦表示，从2021年下半年开始，亿威锂能还对配套设备及配件中的机器人进行了集中采购。下游客户的集中采购对公司业绩有明显贡献。上述业务的销售规模和可持续性取决于下游客户的集中采购策略。

思科琪在招股说明书中解释说，公司的收入相对集中主要是由于下游客户的高产业集中。其中，电力电池行业规模壁垒较高。大型电池企业在原材料采购、生产经营、客户谈判和议价等方面具有明显的规模优势，电力电池市场进一步集中于优势产能。

三、签订了赌博协议，傅文辉是实际控制人

自成立以来，思科琦已获得多项融资，投资者包括复翔资本、陈道资本等，蜂巢能源也是公司的间接股东。在引入外部资本的同时，思科琦及其实际控制人傅文辉也签署了合同“对赌协议”，A股上市应在2024年12月31日前完成。

但招股说明书显示，相关赌博协议自思科琪向证券交易所提交首次公开发行股票和上市申请材料受理之日起一天内终止，或公司作为重组目标参与上市公司重大资产重组（包括后门上市）的申请材料。

但是，如果思科琦未能完成首次公开发行股票上市和流通（包括但不限于思科琦向有权部门提交上市申请或中国证监会或其他有权部门不批准思科琦公司上市申请或注册），双方同意本协议自动恢复法律效力，并从一开始就对双方具有约束力。

上市前，傅文辉是思科琦的控股股东和实际控制人，并担任公司执行董事/董事长和总经理。根据招股说明书，傅文辉直接持有公司43.7228%的股份，并通过上海维杜间接控制公司7.517%的股份，共控制思科琦51.2345%的股份。

除傅文辉、上海维杜外，上海复鼎持股8.1191%，薛明心持股3.9055%，石浙明持股3.8038%，林青甘持股3.2546%，毛欢庆持股3.1405%，上海胜赛持股2.7593%，浙江朗裔持股2.4880%，刘增卫持股2.3561%，长江晨道持股2.3014%。

同时，吴小红持有2.2823%，贵阳蜂巢持有1.9608%，宁德国投、宁德巨鼎分别持有1.841%，蔡春祥、孔令康均分别持有1.8386%，刘明持有1.806%，上海梵希持有1.3808%，杨小兰持有0.7843%，傅细文持有0.6086%，刘正民持有0.4603%。

其中，毛欢庆为思科琦，刘增伟为公司董事、副总经理，蔡春祥为采购部经理，孔令康为董事、副总经理，刘明为智能物流部经理，傅细文为副总经理，刘正民为董事，刘增伟与杨小兰为夫妻。